Я так понял речь о ручном лобзике.
Пилочка вставляется зубьями вниз (к ручке), вот фотография с указанным направлением.
Перед тем как вставить пилочку, кладём лобзик ручкой вниз на устойчивую поверхность (стол, например).
Отпускаем оба "барашка".
В начале пилка вставляется в нижний зажим, затягиваем "барашек", далее в верхний и так же его затягиваем.
Но есть один важный момент, перед затягиванием верхнего "барашка" (когда пилка уже вставлена) с усилием нажимаем на "скобу" лобзика, далее вставили пилку и затянули "барашек".
Скоба распрямится, пилка натянется.
Что касается насколько сильно, то пилка должна "звенеть" как струна, то есть быть довольно сильно натянутой, но опять же без фанатизма, ибо её (пилку) можно сломать (если перетянуть).
При резе пилка не должна люфтить, вот это важный показатель.
Ручным лобзиком режут не только по прямой, но и делают так называемый "фигурный рез" (криволинейные пропилы), иногда есть смысл чуть ослабить натяжение пилы, смотрите уже по месту.